Liberty Global привлекла Goldman Sachs Group Inc. для организации возможной сделки по продаже своей доли в бельгийской телекоммуникационной компании Wyre. Об этом стало известно из сообщения о переговорах, о которых говорили осведомленные лица.
Зачем Liberty Global рассматривает продажу
Речь идет об оценке перспектив выхода из актива: телекоммуникационная группа изучает вариант реализации принадлежащего ей пакета в Wyre. В компании уточняют, что сейчас рассматривается продажа 50% доли в бизнесе, то есть контроль над совместным предприятием будет зависеть от итоговой структуры сделки.
Оценка и возможные покупатели
По предварительным оценкам, стоимость выставляемой доли может составлять порядка €1 млрд ($1,2 млрд). Такие ориентиры, как правило, формируются с учетом финансовых показателей компании, перспектив роста и стоимости инфраструктуры, которую она обслуживает.
Если сделка действительно будет запущена в рынок, к ней, по информации собеседников, могут проявить интерес инфраструктурные фонды и частные инвестиционные компании (private equity). Для них телекоммуникационные активы нередко привлекательны тем, что связаны с долгосрочными контрактами и спросом на услуги связи.
На каком этапе находятся обсуждения
Важно, что на данный момент переговоры находятся на ранней стадии. Это означает, что Liberty Global может в итоге отказаться от продажи — решение будет зависеть от того, найдутся ли подходящие условия, инвесторы и оценка, приемлемая для акционеров.
Справка: что означает продажа доли в 50%
Wyre является бельгийской сетью, а доля в 50% обычно предполагает совместное управление или участие в ключевых решениях вместе с партнером. Поэтому продажа половины бизнеса может потребовать согласования с другими участниками структуры, а также определенных условий по дальнейшему управлению компанией.
Назначение банка-организатора, в данном случае Goldman Sachs, обычно означает подготовку к потенциальной сделке: от оценки интереса со стороны покупателей до проработки параметров возможного оффера и сценариев выхода.