С апреля 2026 года (и особенно после обострения вокруг Ирана) на цепочках поставок текстиля по всей Азии усиливается ценовой шок: дорожают сырьё и энергия, растут издержки заводов и посредников, а в перспективе это может отразиться на конечной цене одежды у ритейлеров. Под удар попадают производители полиэфирной продукции в Индии и Бангладеш — ключевом регионе для глобальной индустрии fast fashion, где спрос во многом держится на стабильных поставках и предсказуемой себестоимости.
Почему дорожает полиэстер: цепочка от нефти до ткани
Полиэстер получают из нефтехимического сырья, то есть его себестоимость напрямую связана с ценами на продукты переработки нефти. В частности, для производства полиэфирной пряжи используются два компонента: очищенная терефталевая кислота (PTA) и моноэтиленгликоль (MEG). Именно они выступают «пищей» для заводов, которые затем превращают нефтехимическое сырьё в нити и ткани.
На этом фоне индийская компания Filatex — один из крупнейших производителей полиэфирной пряжи в стране — вынуждена платить почти на 30% больше за PTA и MEG. Давление усиливается сразу по нескольким направлениям: китайские поставщики повышают цены, а поставки из региона Ближнего Востока нарушаются из‑за сбоев в логистике на фоне геополитической напряжённости. Об этом рассказал управляющий директор Madhu Sudhan Bhageria.
Где именно «болит»: заводы и поставщики в Индии
Эффект от роста нефтехимических цен ощущают не только производители пряжи, но и предприятия, которые работают на следующий этап — окраску, печать и изготовление тканей. В Индии значительная часть цепочки сосредоточена вокруг штата Гуджарат, а один из ключевых центров отрасли — город Сурат.
CEO Bindal Silk Mills Avichal Arya, поставляющий окрашенные и принтованные полиэфирные ткани для H&M, Zara (Inditex), Target, Walmart и IKEA, отметил, что энергетический кризис «существенно» поднял стоимость химикатов и красителей. Для текстильных фабрик это критично: красители и химические реагенты зависят от энергоёмких производств и также «подтягиваются» ценами нефтехимии.
Дискомфорт усиливается дефицитом газа
Дополнительная проблема для Сурата — нехватка бытового и промышленного топлива, связанная с дефицитом кулинарного газа из‑за войны. Arya сообщил, что многие мигранты покидают город, а значит, снижается доступность рабочей силы для загрузки производства. В результате, по его словам, компания не всегда может эффективно закрывать объёмы по глобальным заказам.
Как полиэстер стал «нервом» индустрии
Полиэстер занимает доминирующее положение в текстильной отрасли: он производится из нефтепродуктов, а его доля в глобальном выпуске волокон составляет 59%. Материал используется практически повсеместно — от спортивных шорт и базовой одежды до платьев и верхних слоёв гардероба.
Ключевой фактор уязвимости — зависимость от переработанных нефтепродуктов. В контексте закрытия или сокращения пропускной способности маршрутов через Ормузский пролив (Strait of Hormuz) рынок сталкивается с тем, что рафинированные продукты и нефтехимические потоки становятся дороже и менее стабильными.
Что это значит для брендов вроде Zara и H&M
Теоретически ценовой стресс может «сползать вниз» по цепочке — от производителей сырья и фабрик к ритейлерам. Однако в ближайшей перспективе некоторые торговые сети частично защищены за счёт заблаговременных закупок (forward buying) — когда товар приобретается заранее по более понятным условиям.
Например, британский ритейлер Primark заявил, что весенне‑летние поставки и значительная часть осенне‑зимнего ассортимента не должны быть затронуты. Руководитель Associated British Foods George Weston подчеркнул: если бы компания покупала сегодня энергоёмкие сырьевые материалы, то видела бы заметную инфляцию. Но сейчас это не отражается в их планах.
Какие ожидания по росту цен закладывают поставщики
Отраслевой источник отмечает, что H&M ожидает повышения цен со стороны поставщиков из Бангладеш в ближайшие недели, при этом намерена частично поглощать удорожание за счёт внутренних мер.
В официальном сообщении H&M указала, что не видит серьёзных сбоев в производстве в Бангладеш и не зафиксировала «заметного количества» запросов от поставщиков с просьбой пересмотреть заказы из‑за энергетических затрат.
При этом Inditex (владелец Zara) отказалась комментировать ситуацию по полиэфирным поставкам, а Target, Walmart и IKEA не предоставили ответа на запрос.
Роль переработанного полиэстера: поддержка есть, но она ограничена
Некоторые бренды и ритейлеры смещали фокус на переработанный полиэстер — материал, получаемый из отходов пластиковой тары, например бутылок. Это может смягчать удар, потому что переработка не полностью повторяет ценовую динамику сырой нефти.
Однако глобально переработанный полиэстер всё ещё занимает относительно небольшую долю: он составляет лишь 12% всего производства полиэстера. Поэтому даже «зелёные» сдвиги не способны полностью компенсировать рост цен на нефтехимическое сырьё.
Сурат: остановки станков и сокращение смен
В самом центре производства — Сурате — ситуация стала заметной и на уровне реальных мощностей. На предприятии Radheshyam Textile, где работают 200 промышленных ткацких станков для полиэфирных материалов, половина оборудования простаивает с начала конфликта в конце февраля.
Владелец Kaushik Dudhat сообщил, что до начала войны предприятие выпускало около 10 000 метров ткани в день, а затем объёмы упали до 3 500–4 000 метров в сутки.
По его словам, компания прекратила закупки новой полиэфирной пряжи: резкий рост цен, вероятно, заставил бы её поднять собственные цены примерно на 15%, но такие условия торговые партнёры — в основном продавцы одежды — не принимают.
Окраска и печать переходят в режим «реже работаем»
Рост издержек отражается и на фабриках окраски и печати: согласно словам Kailash Hakim, президента Федерации текстильных торговцев Сурата, предприятия закрываются на два дня в неделю вместо прежнего одного. Если ситуация сохранится, предупреждает он, начнётся дефицит сырья и фабрики будут вынуждены останавливать работу дольше.
Цены на рынке: что показывают цифры
Динамику цен отслеживают отраслевые аналитические платформы. По данным Wood Mackenzie, цена полиэфирного штапельного волокна в Индии выросла со 100 рупий за килограмм в конце февраля до 126,5 рупий уже спустя месяц. Затем после решения индийского правительства снизить импортные тарифы на нефтехимическое сырьё цена немного отступила, но оставалась высокой: по состоянию на 9 апреля она держалась на уровне 120 рупий.
Аналогичная тенденция наблюдается и в Китае — крупнейшем в мире производителе полиэстера: там также фиксируется рост цен.
Бангладеш: даже при хлопке страдают от полиэфирных ниток
В Бангладеш производство одежды часто опирается на хлопок, однако рост цен затрагивает и эту страну. Причина — удорожание полиэфирной швейной нити, которая используется в работе швейных машин и поддерживает качество и прочность строчек. Дополнительно растут логистические расходы: на фоне повышения цен на топливо дорожает доставка.
Пример: увеличение цены нити Coats Bangladesh
5 апреля компания Coats Bangladesh — подразделение британской Coats, котирующейся на лондонском рынке, — направила письмо с объявлением о повышении цены нити на 15,5%. Новые тарифы должны были вступить в силу 15 апреля. В письме указывались причины: быстрое нарастание затрат на нефтехимическое сырьё и рост расходов на транспортировку.
Риск «разрушения спроса»
Поставщики и экспортеры фиксируют осторожность покупателей: по словам Mohammad Hatem, президента Ассоциации производителей вязаной одежды и экспортеров Бангладеш, заказчики начинают более внимательно оценивать риски перед размещением новых партий. Это может повлиять на объёмы заказов.
Bruna Angel, главный аналитик по волокнам в Wood Mackenzie, сформулировала проблему жёстче: если ситуация продлится ещё месяц, то производство одежды может снизиться — произойдёт так называемое «demand destruction» (разрушение спроса). Механика простая: когда бренды вынуждены поднимать цены, покупатели сокращают покупки.
Следующий шаг: удорожание материалов для кроссовок
Цены на нефтехимические продукты влияют не только на одежду. Например, материалы на основе нефтехимии, включая EVA (этиленвинилацетат), широко применяются в производстве кроссовок. Американские ритейлеры уже обращали внимание на то, что отрасль обуви может столкнуться с широким эффектом удорожания.
Matt Priest, президент Footwear Distributors and Retailers of America, отметил, что влияние ощущается независимо от того, где именно производятся обувные товары. В недавнем отчёте объединение указало 25 компонентов, созданных на нефтехимической основе: от синтетических каучуковых подошв до полиуретановой пены и клеевых составов.
В итоге рост себестоимости может привести к увеличению розничных цен и усложнить прогнозирование спроса для брендов.
«Материалы, связанные с нефтью, действительно влияют на стоимость продукции», — заявил представитель Nike.